AI浪潮下，阿里能否借势迎来真正拐点？

2025年，科技界的格局因DeepSeek推理模型的崛起而发生了翻天覆地的变化。这一创新不仅加速了人工智能通用智能（AGI）的发展进程，还深刻影响了中国互联网巨头的战略走向、商业布局、组织文化及市场估值。

百度，这个曾坚守闭源策略的科技巨头，面对AI领域的激烈竞争，不得不调整策略，宣布下一代文心模型将开源。这一决定虽然意味着百度需要重新规划AI的商业变现路径，但在业内看来，这已是百度不得不走的一步棋。若继续固执己见，其搜索业务这一核心基石恐将面临前所未有的冲击。百度内部技术人士对此形容为“压力山大”。

早在数月前，创新工场董事长李开复便曾指出，大模型对搜索市场的冲击巨大，是所有大厂面临的最大挑战之一。搜索行业收入庞大，但大模型的兴起将重塑行业未来，这对于依赖广告收入的搜索公司而言，无疑是一场严峻考验。

腾讯，这位互联网行业的老将，虽在大模型竞赛初期显得步伐缓慢，但如今已加速布局。不仅急于将DeepSeek-R1融入自家AI助手元宝，还在企业级SaaS领域加快应对速度，以应对智能体可能带来的颠覆性影响。

阿里巴巴，在经历了三年多的迷茫与调整后，似乎迎来了战略变革的初步成果。尽管其业务是否已彻底反弹尚需财报数据验证，但从年内股价超40%的涨幅来看，市场已开始对阿里云的新故事给予认可。这一变化也带动了电商行业的内卷现象有所缓解，阿里的势头似乎正在回归。

AI在阿里巴巴的转型中扮演着至关重要的角色。自2023年9月吴泳铭接任集团CEO并宣布“AI驱动”为两大战略重心之一以来，AI的影响力逐渐显现。尽管初期外界对这一战略持怀疑态度，认为其难以迅速解决阿里电商和云计算业务面临的挑战，但随着时间的推移，AI对阿里业务的推动作用愈发明显。

在电商领域，AI通过提升内部效率，帮助阿里在流量见顶的情况下依然挤出了一定的增长空间。尤其是在搜索、推荐、广告等领域，AI的全面落地显著提升了业务效率。同时，阿里妈妈推出的“全站推广”产品也敢于与商家对赌ROI，体现了AI在提升商家效益方面的信心。

相比之下，AI对阿里云的助力更为显著。随着AI相关产品采用量的提升，阿里云公有云业务实现了双位数增长。客户AI预算的大幅增加以及阿里云在开源策略和通义大模型技术上的优势，共同推动了这一增长。

阿里通义新推出的Qwen2.5-Max在全球AI模型评测平台Chatbot Arena中排名第七，这一成绩不仅彰显了阿里的AI实力，也为阿里云的估值空间提供了高科技公司的参考标准。DeepSeek-R1的创新效应以及苹果与阿里的合作，进一步提升了阿里的市场地位和品牌影响力。

云计算行业也因DeepSeek的兴起而迎来了新的赛点。对于阿里云等国内互联网云厂商而言，这一变化不仅带来了旺盛的AI需求，也为其提供了新的增长空间。尽管云计算业务曾面临增速下滑和盈利能力下降的挑战，但在AI技术的推动下，这些云厂商有望走出瓶颈，实现新的飞跃。

值得注意的是，大企业的战略变革往往需要时间的检验。阿里自2023年9月明确“AI驱动”战略以来，经过一年多的努力，终于在2025年初迎来了第一个显著的回响。这不仅让外界开始相信和关注阿里的AI战略，也为整个科技行业提供了新的启示。

随着AI技术的不断发展和普及，国内科技行业正迎来一场深刻的技术革命。云计算行业作为技术创新的摇篮，有望在这一浪潮中修正商业模式，走出瓶颈，迈向更加广阔的未来。