近期，国产算力产业链迎来业绩集中爆发期，多家上市公司披露的半年度业绩预告显示，行业整体呈现强劲增长态势。浪潮信息（000977）发布的业绩预告显示，公司预计上半年实现归母净利润26亿元至31亿元，同比增长226%至288%；扣非后净利润20.55亿元至25.55亿元，增幅达206%至280%。公司表示，业绩增长主要得益于市场导向战略下产品技术创新、客户满意度提升及供应链保障能力增强。
资本市场对国产算力板块的乐观预期迅速升温。7月8日开盘，浪潮信息股价直接涨停，集合竞价阶段封单量超过124万手，截至上午收盘仍维持涨停态势，封单量近70万手，总市值突破1100亿元。这一表现反映出投资者对行业基本面的高度认可。
产业链其他企业同样交出亮眼成绩单。锐捷网络预计上半年归母净利润6亿元至7.5亿元，同比增长32.71%至65.88%，其数据中心交换机业务成为核心增长引擎；长川科技预计盈利9亿元至10亿元，增幅达110.76%至134.18%，主要受益于高端测试设备需求释放及规模效应显现。这些数据印证了国产算力在技术突破与市场拓展方面的双重突破。
机构研究报告进一步强化了市场信心。中原证券指出，国产AI产业在电力、芯片、基础设施等五个层级均呈现竞争格局优化趋势，国家算力网建设为产业发展奠定坚实基础。开源证券则强调，需求端对AI算力的刚性需求持续验证，供给端国产算力加速渗透，已形成大厂正循环效应，超节点规模化部署进程加快。
在投资标的筛选方面，开源证券研报覆盖了60余只A股标的，重点布局交换网络、光模块、国产AI芯片及服务器电源等细分领域。数据显示，48只获机构评级的个股年内平均涨幅超54%，其中宏景科技、光迅科技等10只个股涨幅超过100%，海鸥股份、华工科技等20余只个股涨幅超50%，市场表现与行业景气度形成高度共振。
高成长性个股成为关注焦点。根据机构预测，麦格米特、英维克等19只个股今明两年净利润增速有望保持50%以上，盛科通信、宏景科技等企业增速更将突破100%。山西证券特别提到，盛科通信的高端芯片在国产算力投入加码背景下，同时受益于Scaleup架构升级与国产替代需求，下半年业绩加速趋势明确，其赛道卡位优势构筑了深厚护城河。
行业动态显示，全球半导体产业链持续调整。据供应链消息，日月光投控计划将先进封装报价上调20%，反映出高端封装产能供不应求的现状。这一变化或将进一步推动国产算力产业链在封装测试环节的国产替代进程。
